Программы для органов государственного управления
Воркшоп ”Эмпирические методы в макроэкономике”
С 22 по 26 ноября 2010 года Белорусский экономический исследовательско-образовательный центр провел воркшоп "Эмпирические методы в макроэкономике" для экспетов Национального банка Республики Беларусь.
Преподаватель - профессор Российской экономической школы Константин Стырин.
Программа:
День 1.
Коинтеграция временных рядов. Векторная модель коррекции ошибок и её приложения. Различные подходы к прогнозированию обменных курсов. Оценка качества прогноза.
Практика: прогнозы обменных курсов на основе денежной модели (Mark 1995) и правила Тейлора (Molodtsova and Papell 2009).
День 2.
Структурная векторная авторегрессия (SVAR) и её приложения в макроэкономике. Различные подходы к идентификации структурных шоков: (а) через ограничения на мгновенные отклики; (б) через ограничения на долгосрочную динамику; (в) через ограничения на знаки функций импульсного отклика. Построение доверительных интервалов для функций импульсного отклика методом бутстрапа (Kilian 1998).
Практика: Идентификация шоков денежной политики в рамках SVAR (Bernanke and Mihov 1998; Christiano, Eichenbaum, and Evans 1999).
День 3.
Роль долгосрочных инфляционных ожиданий при проведении денежной политики. Измерение инфляционных ожиданий. Прогнозирование инфляции. Проблема нестабильности прогнозных уравнений во времени.
Практика: Прогнозирование инфляции при помощи кривой Филипса (Stock and Watson 1999). Прогноз инфляции при помощи модели с ненаблюдаемыми компонентами (Stock and Watson 2007).
День 4.
Элементы спектрального анализа временных рядов. Фильтр Калмана. Оценка текущего и предсказание будущего состояния деловой активности. Опережающие, запаздывающие и текущие (coincident) индикаторы деловой активности.
Практика: Построение текущего индикатора деловой активности (Stock and Watson 1989).
День 5.
Динамические факторные модели (DFM). Векторные авторегрессии с факторами (FAVAR). Идентификация структурных шоков. Различные подходы к прогнозированию с множественными предикторами. Комбинирование прогнозов. Прогнозы с факторами.
Практика: Краткосрочное прогнозирование основных макроэкономических показателей с помощью факторной модели (Stock and Watson 2006; Amstad and Potter 2009).